Привет, друзья! Как известно многим пользователям экосистемы Waves, совсем недавно в ней родился первый инструмент для торговли фьючерсами, которого так не хватало многим опытным трейдерам на официальной бирже Waves Exchange.

Сегодня мы поговорим о том, что это за инструмент, как правильно его использовать, и на какие “подводные камни” надо обратить внимание, чтобы не слить свой депозит при первом же использовании. Итак, Tsunami Exchange - просто о сложном, поехали! 🚀

Что такое фьючерсы и как на них заработать?

Перед тем, как мы начнем разбираться в работе самой биржи, следует окунуться в такое понятие, как фьючерсы, и почему они могут приносить хорошую прибыль в руках понимающих трейдеров.

Фьючерс или фьючерсный контракт (от англ. Future - будущее) - это производная ценная бумага или дериватив.

Tsunami Exchange использует бессрочные фьючерсы, отличительной чертой которых является отсутствие даты истечения срока действия. Мы можем легко удерживать позицию столько, сколько нам нужно.

Фьючерсы являются популярным способом заработка для многих трейдеров по всему миру, и у этого факта есть множество причин:

• у нас нет необходимости покупать и продавать реальный актив;

• мы можем увеличить размер обеспечения позиции, используя кредитное плечо;

• мы можем хэджировать риски, если цена актива, купленного нами на спотовой торговле, движется вниз.

Кажется, что звучит довольно сложно, но я уверена, в процессе чтения вам станет намного понятнее!

Tsunami Exchange - что за зверь?

При первом знакомстве с биржей мы попадаем на приятный сайт со свежим дизайном, указывающий нам на основные моменты, с которыми нам было бы неплохо ознакомиться перед первым подходом в торговле. Теперь по порядку. Что есть Tsunami Exchange?

Согласно официальной документации,

“Tsunami Exchange - геймифицированный рынок деривативов, основанный на виртуальном AMM, который позволяет торговать любыми активами - криптовалютами, NFT, сырьевыми товарами (нефть, газ и т.д.).”

А теперь разберемся, что означают все эти сложные термины, понятным для нас с вами языком.

“Геймифицированный”

Геймификация (от англ. - “игра”) - введение в проект игровых механик, помогающих проекту стать более увлекательным и понятным для пользователей. В данном случае игровой процесс будет выстраиваться на трейдинговых соревнованиях пользователей друг с другом и добавлении интерактивных NFT-аватаров, которые в свою очередь будут выступать в роли артефактов, так или иначе увеличивающих ваш доход.

Внимание - спойлер👇

“Деривативы”

Простыми словами, деривативы (от англ. - “производные”) - это инструменты, стоимость которых привязана к какому-либо активу на рынке. Как деривативы участвуют в Tsunami? Да очень просто. Все дело в том, что Tsunami не использует для торговли реальные ассеты - будь то Waves, EGG, Pluto и т.д. Нам не нужно покупать Waves, чтобы начать торговать, достаточно иметь на своем счету USDN, которые, в свою очередь, уже используются биржей при открытии нами новых позиций.

“Виртуальный АММ”

Если вы, как и я, следите за новостями в мире DeFi, то наверняка заметили, что АММ - довольно часто используемое слово в последнее время, но можем ли мы с уверенностью заявить, что знаем, что это такое? АММ (от англ. - “автоматизированный маркет-мейкер”) представляет собой биржу, позволяющую совершать мгновенные сделки, цена обмена в которых зависит только от числа токенов, хранящихся на смарт-контракте в данный момент.

Слово “виртуальный” означает, что в смарт-контракте не хранится реальный актив, а вместо этого в отдельном хранилище хранится залог в USDN, который позволяет нам покупать виртуальные активы у пулов АММ. Таким образом, АММ в Tsunami выступает в роли проводника цен, по которым мы открываем наши позиции.

Я вас поздравляю, мы разобрались с определением. Двигаемся дальше!

Интерфейс: простота - залог успеха!

Первый раз открывая приложение для торговли Tsunami кажется, будто разбегаются глаза. Но так ли все сложно? Давайте оценим ситуацию.

В блоке слева мы видим торговые пары, которые уже добавлены на Tsunami, и успешно торгуются в реальном времени. Над ним - маленький, но крайне полезный блок Портфолио, отражающий состояние всех наших позиций, прибыли или убытка.

В основном поле сайта красуется визуальное отображение графика открытой торговой пары, где мы можем менять временные интервалы отображений для нашего удобства.

Посмотрим наверх - в пространство над графиком и перейдем к наиболее полезной части - ценам. Здесь мы видим 2 цены: Market Price и Index Price. Почему 2 и почему они разные - вполне справедливый вопрос, отвечаю.

Index Price обновляется благодаря специальным оракулам - сервисам, которые собирают информацию о цене актива с различных бирж и обменников, и отражают реальную стоимость актива, за которую мы можем купить его на спотовой торговле.

Market Price же в свою очередь формируется благодаря открытым позициям трейдеров, которые как бы делают ставки, в каком направлении Index Price будет двигаться в будущем.

Именно благодаря разнице между этими двумя ценами происходит магия, и мы с вами можем получить профит!

Трейдинг на Tsunami - реально ли заработать?

Итак, друзья, если вы дочитали до этого момента, то вы готовы покорять волны, и никакие препятствия вам ни по чем. Окунемся же в настоящий океан страстей и цунами эмоций настоящего трейдера - торговлю.

Предположим, что мы уже имеем опыт в торговле и знаем, для чего открываются лонг (Index Price пойдет вверх) и шорт (Index Price пойдет вниз) позиции, давайте не будем заострять внимание на этих деталях.

Фандинг

Для понимания того, как происходит торговля на Tsunami, нам нужно разобрать новый термин - фандинг. Фандинг (он же финансирование) - это платежи, которые каждый час выплачиваются трейдерами в зависимости от рыночных условий. Если Market Price больше Index Price, лонги платят шортам, и наоборот. Размер платежа зависит от разницы цен, а также от размера нашей позиции.

Если у вас был опыт работы с фьючерсными биржами, то вы уже знаете о фандинге, так как это самый популярный механизм для сближения наших двух цен. Рассмотрим пример.

На изображении выше мы видим, что финдинг выплачивается трейдерами, открывшими лонг-позиции, а “шорты” в свою очередь зарабатывают 0,01% прибыли в час. Механизм фандинга помогает стимулировать трейдеров закрывать не прибыльные позиции, и открывать новые, даже если они направлены в противоположном рынку направлении.

Иногда случается так, что трейдер открыл позицию в “правильном” направлении, то есть предугадал движение Index Price, но такое движение оказалось вполне очевидным и для других трейдеров, тоже открывших позиции в данном направлении. На рынке сформировался дисбаланс. Так как большинство трейдеров открыло позиции в одном направлении, фандингу поступать попросту неоткуда, и трейдеры ждут либо открытия позиций в противоположном направлении, либо изменения цены.

Для исключения появления подобных ситуаций в будущем на Tsunami будет введена динамическая кривая. Это инструмент, подвигающий Market Price к Index Price автоматически, без открытия трейдерами новых осознаваемо “убыточных” позиций.

Кредитное плечо

Итак, предположим, что мы рисковые ребята, и решили разобраться в работе Tsunami эмпирическим путем - а именно “на опыте”. Открывая позицию в том или ином направлении, мы видим предложение от интерфейса добавить к позиции Leverage, по-русски - кредитное плечо.

Финансовый Leverage - это соотношение денег трейдера к общему объёму средств, которыми он торгует. Но откуда берутся дополнительные средства, чтобы обеспечить увеличение нашей позиции?

Всё дело в том, что на Tsunami не нужны дополнительные “реальные” активы для увеличения позиции. Всё, с чем работает vAMM, это обеспечение USDN, которое предоставляет пользователь при открытии позиции. Мы с вами как будто говорим: у меня есть 100 USDN, но давайте откроем позицию на столько единиц актива, будто я отдаю 200 USDN. На что vAMM отвечает: хорошо, но тогда мне придется подвинуть цену ликвидации твоей позиции ближе к текущей цене открытия, договорились?

Благодаря примеру выше мы понимаем, как работает vAMM, и почему он более эффективен, чем использование обычного AMM.

Комиссии

Каждый раз при открытии новых позиций, с нас берется комиссия в размере 1%, половина которой отправляется в награду за стейкинг TSN, а вторая половина - в страховой фонд, который помогает стабилизировать протокол и закрыть убыточные позиции.

Ликвидация

При торговле на фьючерсных биржах нередко встречаются резкие изменения цены, вследствие которых может произойти ликвидация наших открытых позиций.

Для того, чтобы пользователи могли торговать на Tsunami без опаски потерять обеспечение своей позиции целиком, на Tsunami Exchange ввели механизм частичной ликвидации.

Частичная ликвидация - это процесс, в котором при понижении Margin Ratio ниже 8%, позиция пользователей будет ликвидирована не полностью, а лишь та ее часть, которой будет достаточно для восстановления Margin Ratio до уровня выше 8%.

За один раз может быть ликвидировано не менее 15% от текущего объема открытой позиции. Если же Margin Ratio нашей позиции опускается до 1% и ниже, позиция будет ликвидирована целиком.

Частичная ликвидация позволяет избежать резких колебаний цены из-за разовой ликвидации больших позиций, что также позитивно сказывается на выплатах фандинга трейдерами с позициями в этом же направлении.

Что ж, теперь вы почти эксперты в мире Tsunami, поэтому давайте разберем самое интересное, то, что было оставлено на сладкое - дополнительные плюшки, которые помогут нам увеличить свой доход.

Баунти от Tsunami

Довольно часто при запуске новых продуктов для привлечения новых пользователей и поддержания их интереса команды запускают программы наград для ранних пользователей, поэтому мы с вами добрались до одной из самых приятных частей познания мира Tsunami - баунти или награды для пользователей.

Увеличивая объем торговли на Tsunami, вы помогаете бирже развиваться и расширяться, поэтому команда ввела дополнительные награды за торговлю и пополнение ликвидности. Сумма, которую вы можете заработать, зависит от суммы комиссий, которые вы заплатили за специальный период длиной в 1 неделю. Время до конца текущего периода отображается во вкладке "Rewards".

Как получить награду?

Каждый раз открывая новую позицию мы платим комиссию в размере 1%. Согласно токеномике проекта, команда откладывает до 1000 $TSN в неделю на награды пользователей, поэтому мы с легкостью можем заработать до 200% с комиссий в токене $TSN, а для некоторых пар действуют дополнительные условия, где мы можем заработать 200% в токенах этой пары сверху! Чем больше открытых позиций за неделю, тем лучше.

Еще один фактор для заработка наград - это средний размер открытых позиций. Например - 3 дня в неделю была открыта позиция на 1000 USDN, а 4 дня - 0 (не было открытых позиций). Тогда средний размер позиции будет рассчитан как 3/71000 + 4/70. Если вы не открывали новых позиций за период, комиссии учитываться не будут.

Итак, для получения максимального числа наград плюсом к нашим профитам, нужно активно торговать в течение недели и держать позицию открытой как можно дольше. Вот и всё!

Стейкинг/ фарминг $TSN

Токен биржи Tsunami $TSN позиционируется как токен управления, с помощью которого вы сможете принимать решения о будущем биржи вместе с командой. В ближайшем будущем токен будет добавлен на известные сервисы для мониторинга криптовалют - CMC, Coin Gecko, DeFi Lama и др.

Представим, что вы забрали свои награды с торговли и идете сливать их в стакан. Не торопитесь, с токеном $TSN вы можете заработать больше. Стейкеры получают 0.5% от объема всех сделок, проходящих на Tsunami Exchange. Представьте себе объем несколько миллионов USDN в день. Представили?

Помимо этого согласно родмапу команда Tsunami Exchange недавно реализовала функцию Фарминга, который реинвестирует ваши токены $TSN, автоматически выкупая их контрактом и складывая на ваш кошелек без дополнительных транзакций!

Пока вы планируете слить заработанные $TSN в стакан, APY фарминга планирует отправиться на Луну (или Плутон, кто знает).

Заключение

Сегодня мы познакомились с биржей Tsunami, узнали как торговать и зарабатывать профит, стали мастерами в инвестировании токенов и разобрались, как получать за все это вознаграждения.

Торговать на Tsunami оказалось не так сложно, как кажется на первый взгляд! Вы всегда можете потренироваться, открыв позицию на 5-10 USDN и проследить за изменением цен.

Ниже вы найдете все актуальные ссылочки проекта Tsunami Exchange. Спасибо, что вы с нами.

Сайт - https://tsunami.exchange

Чат для общения - https://t.me/tsunami_exchange_chat_ru

Новостной канал - https://t.me/tsunami_exchange_ru

Twitter - https://twitter.com/ExchangeTsunami

Документация - Tsunami Documentation | docusaurus | Tsunami

До новых встреч! Ваша команда Tsunami 🌊